Beste ETF-Broker im 2025

Was ist ein ETF oder Exchange Traded Fund?

Ein ETF (Exchange Traded Fund) ist ein Finanzprodukt, das es Ihnen ermöglicht, mit einer einzigen Transaktion in eine Reihe von Vermögenswerten zu investieren. Es handelt sich um einen börsennotierter Indexfonds, dessen Ziel es ist, die Wertentwicklung eines Referenzindex wie des DAX, des S&P 500 oder des MSCI World abzubilden.

Im Gegensatz zu traditionellen, aktiv verwalteten Fonds verfolgt ein ETF eine passive Anlagestrategie: Er bildet die Zusammensetzung des Index nach, dem er folgt, mit geringeren Gebühren als bei aktiv verwalteten Fonds. Er kann fortlaufend an den Märkten gehandelt werden, genau wie eine Aktie, was es Anlegern ermöglicht, ihre Anteile jederzeit während des Börsentages zu kaufen oder zu verkaufen.

ETFs sind aufgrund ihrer zahlreichen Vorteile sehr beliebt:

• Sofortige Diversifizierung: Durch den Kauf eines ETF positioniert sich der Anleger mit einer einzigen Transaktion in mehreren Vermögenswerten.
• Niedrige Gebühren: Die Verwaltungsgebühren von ETFs sind in der Regel deutlich niedriger als die von klassischen Investmentfonds.
• Zugänglichkeit: Es ist möglich, mit einem bescheidenen Betrag in ETFs zu investieren, und einige Broker bieten Teilkäufe an.
• Transparenz: Die Zusammensetzung von ETFs ist in der Regel in Echtzeit zugänglich, sodass Anleger genau wissen, worin sie investieren.

Vorteile von ETFs

ETFs bieten eine sofortige Diversifizierung: Eine einzige Transaktion ermöglicht es, in eine Reihe von Vermögenswerten zu investieren, die die Zusammensetzung des verfolgten Index widerspiegeln. Beispielsweise ermöglicht ein ETF, der den Euro Stoxx 50 abbildet, den Zugang zu den 50 größten Unternehmen der Eurozone, während ein ETF, der auf dem Bel 20 basiert, ein Engagement in den wichtigsten börsennotierten Unternehmen in Belgien ermöglicht.

Was ist ein ETF-Broker?

Ein ETF-Broker ist eine Plattform, über die Privatanleger börsengehandelte Indexfonds (ETFs) kaufen und verkaufen können. Je nach Anlageziel, Risikobereitschaft und Strategie stehen in Deutschland im Wesentlichen zwei Arten von Brokern zur Verfügung:

• Broker für den direkten Kauf von ETFs, über ein Wertpapierdepot bei einer Bank oder einem Online-Broker
• Broker für den Handel mit CFDs auf ETFs, bei denen Sie auf die Kursbewegung eines ETFs spekulieren, ohne den Basiswert tatsächlich zu besitzen

Die Entscheidung hängt davon ab, welche Strategie du verfolgst:

• Wenn du langfristig Vermögen aufbauen möchtest und auf eine passive Investmentstrategie setzt, solltest du einen Broker wählen, bei dem du echte ETFs über ein Depot kaufen kannst – z. B. über Scalable Capital, Trade Republic, ING oder comdirect.
• Wenn du kurzfristig spekulieren und Hebelprodukte nutzen möchtest, kann ein CFD-Broker wie IG, Plus500 oder eToro interessant sein – allerdings mit deutlich höherem Risiko und ggf. fehlendem Einlagenschutz.

Wie wählt man einen ETF-Broker aus?

Die Wahl eines ETF-Brokers ist ein wesentlicher Schritt, um effizient in den Aktienmarkt zu investieren. Es gibt Broker, die es ermöglichen, ETFs direkt zu kaufen, und Broker, die CFDs auf ETFs anbieten. Jeder Plattformtyp ist für unterschiedliche Anlagestrategien geeignet. Hier sind die Kriterien, die Sie berücksichtigen sollten, um die richtige Wahl zu treffen.

1. Die Zugänglichkeit zu ETFs

Nicht alle Broker bieten den gleichen Zugang zu ETFs. Es ist wichtig zu prüfen:

• Verfügbare ETFs: Einige Broker bieten eine große Auswahl an physischen ETFs, während andere nur ETF-CFDs anbieten.
• Zugang zu internationalen ETFs: Einige Broker ermöglichen Investitionen in europäische und amerikanische ETFs, während andere ihr Angebot auf bestimmte geografische Gebiete beschränken.
• Eignung für den Aktiensparplan (Aktien- und Wertpapierdepot): Wenn Sie Ihre Steuern optimieren möchten, bevorzugen Sie einen Broker, der ETF anbietet, die mit einem Aktiensparplan (Aktien- und Wertpapierdepot) kompatibel sind.

2. Broker- und Verwaltungsgebühren

Gebühren beeinflussen direkt die Rentabilität Ihrer Investition. Hier sind die wichtigsten Kosten, die Sie vergleichen sollten:

• Ordergebühren: Provision, die für jeden Kauf oder Verkauf eines ETF anfällt. Einige Aktiendepots bieten gebührenfreie Orders an, während CFD-Broker oft einen Spread (Differenz zwischen Kauf- und Verkaufspreis) anwenden.
• Verwaltungsgebühren: Werden jährlich vom Emittenten des ETF erhoben (in der Regel zwischen 0,05 % und 0,50 %).
• Inaktivitätsgebühren: Einige Broker erheben Gebühren, wenn über einen bestimmten Zeitraum keine Order erteilt wird, insbesondere CFD-Handelsplattformen.
• Umrechnungsgebühren: Für ETFs, die in Fremdwährungen notiert sind, können Umtauschgebühren für die Transaktionen anfallen.

3. Ergonomie und Tools der Plattform

Ob Sie ein Anfänger oder ein erfahrener Investor sind, eine intuitive und leistungsstarke Plattform ist unerlässlich. Prüfen Sie:

• Die Qualität der Suchwerkzeuge und Filter, um ETFs leicht zu finden.
• Die Existenz einer mobilen App, um Ihre Investitionen in Echtzeit zu verwalten.
• Die Verfügbarkeit von erweiterten Grafiken und technischen Indikatoren für aktive Investoren, insbesondere für diejenigen, die CFDs handeln.

4. Die Kontoart und die Besteuerung

Der Kontotyp, den der Broker anbietet, hat direkten Einfluss auf die Besteuerung deiner ETF-Gewinne in Deutschland.

• Wertpapierdepot (Standardkonto) : Dies ist das gängigste Konto für ETF-Investitionen in Deutschland. Sämtliche Gewinne – ob durch Verkäufe (Kursgewinne) oder Ausschüttungen (Dividenden) – unterliegen der Abgeltungsteuer von 25 % zzgl. Solidaritätszuschlag und ggf. Kirchensteuer. Der Sparer-Pauschbetrag in Höhe von 1.000 € pro Person (2.000 € bei Ehepaaren) bleibt steuerfrei.
• Steuerlich vorteilhafte Kontomodelle wie VL oder Riester/Rürup : ETFs können im Rahmen von staatlich geförderten Altersvorsorgemodellen wie der Riester-Rente oder dem Rürup-Vertrag integriert sein. Die steuerliche Behandlung ist dort grundsätzlich aufschiebend (nachgelagert besteuert), abhängig von der Vertragsstruktur.
• CFD-Broker / gehebelte Produkte : Gewinne aus dem Handel mit CFDs auf ETFs werden ebenfalls als Kapitalerträge besteuert. Da CFDs allerdings Hochrisikoprodukte sind, sind sie nicht für langfristige Anleger geeignet und werden von der BaFin streng überwacht.

5. Der Hebel und das Risikomanagement

Wenn Sie einen Hebel einsetzen möchten, können Sie Ihre Positionen nur mit Brokern verstärken, die ETF-CFDs anbieten (in der Regel mit einem Hebel von x2 bis x5). Das Verlustrisiko ist jedoch erhöht, da der Hebel auch Verluste vervielfachen kann. Stellen Sie sicher, dass Ihr Broker Folgendes anbietet:

• Schutz vor negativen Kontoständen, um zu vermeiden, dass Sie mehr als Ihr ursprüngliches Kapital verlieren.
• Stop-Loss- und Take-Profit-Orders, um Ihre Positionen effektiv zu verwalten.

6. Die Qualität des Kundenservice

Ein guter Kundenservice ist unerlässlich, besonders für aktive Investoren. Bevor Sie ein Konto eröffnen, informieren Sie sich über:

• Die verfügbaren Kontaktmöglichkeiten (Telefon, Online-Chat, E-Mail).
• Die Verfügbarkeit des Supports (Tage und Öffnungszeiten).
• Die Qualität der angebotenen Lernressourcen (Leitfäden, Webinare, Tutorien).

7. Sicherheit und Regulierung

Beim Investieren ist der Schutz deiner Einlagen entscheidend. Du solltest nur bei Brokern investieren, die reguliert und lizenziert sind – idealerweise mit Sitz oder Zweigstelle in Deutschland oder der EU.

In Deutschland werden Broker von der BaFin (Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht) überwacht. Zudem sind Kundeneinlagen in der Regel durch den Einlagensicherungsfonds deutscher Banken oder den Sicherungsfonds des Bundesverbands deutscher Banken geschützt – mindestens bis zu 100.000 € pro Kunde.

Wenn du einen internationalen Broker nutzt, achte darauf, dass er durch eine der folgenden Institutionen reguliert wird:

• BaFin (Deutschland)
• FCA (Großbritannien)
• AMF (Frankreich)
• CySEC (Zypern – typisch für viele europäische Broker)
• SEC & FINRA (USA)

Welcher ETF-Broker ist für einen Anfänger geeignet?

Wenn du gerade erst mit dem Investieren in ETFs beginnst, ist es wichtig, einen Broker zu wählen, der eine intuitive Benutzeroberfläche, niedrige Gebühren und gute Lernressourcen bietet. So kannst du deine ersten Schritte an der Börse mit mehr Sicherheit machen.

Kriterien für einen einsteigerfreundlichen Broker

• Einfache und übersichtliche Plattform, auch per App
• Günstige oder kostenlose Ordergebühren für ETF-Käufe
• Breite Auswahl an ETFs, insbesondere kostengünstige Indexfonds
• Möglichkeit, über ein Wertpapierdepot oder VL-Vertrag zu investieren
• Kundenservice auf Deutsch, telefonisch oder per Chat erreichbar
• Umfangreiche Lernmaterialien (Tutorials, Webinare, ETF-Sparplanrechner etc.)

Welche verschiedenen Arten von ETFs sind in Deutschland zugänglich?

In Deutschland haben Anleger Zugang zu einer breiten Palette von ETFs, die es ermöglichen, in verschiedene Vermögenswerte und Strategien zu investieren. Hier ist eine zusammenfassende Tabelle der wichtigsten Arten von ETFs mit ihrer Beschreibung und einigen beliebten Beispielen unter deutschen Händlern.

Wie kann man online in ETFs investieren?

In ETFs online zu investieren, ist eine einfache und zugängliche Methode, um sein Börsenportfolio zu diversifizieren. Hier sind die wesentlichen Schritte, um effektiv mit dem Investieren zu beginnen.

1. Auswahl eines geeigneten Brokers

Die erste entscheidende Wahl ist die des Brokers, der Ihnen den Kauf von ETFs ermöglicht. Dazu müssen mehrere Kriterien verglichen werden:

• Brokerage-Gebühren: Bevorzugen Sie Plattformen mit niedrigen Gebühren.
• ETF-Angebot: Stellen Sie sicher, dass der Broker eine große Auswahl an ETFs anbietet (Aktien, Anleihen, Sektoren, Themen...).
• Kontotyp: Prüfen Sie, ob Sie über einen Aktiensparplan (steuerliche Vorteile bei bestimmten europäischen ETFs) oder ein Wertpapierdepot (uneingeschränkter Zugang zu globalen ETFs) investieren möchten.
• Sicherheit und Regulierung: Wählen Sie einen Broker, der von der BaFin (Deutschland) oder anderen anerkannten Behörden reguliert wird.

2. Ein Anlagekonto eröffnen

Sobald der Broker ausgewählt wurde, müssen Sie ein Konto eröffnen, indem Sie einige Dokumente bereitstellen:

• Personalausweis (Personalausweis oder Reisepass).
• Wohnsitznachweis (Rechnung, Steuerbescheid).
• Kontoauszug (RIB) für Ein- und Auszahlungen.

Die Kontovalidierung kann je nach Broker einige Stunden bis einige Tage dauern.

3. Geld auf Ihr Konto einzahlen

Bevor Sie ETFs kaufen können, müssen Sie Ihr Konto durch eine Einzahlung aufladen. Je nach Broker können Sie Geld einzahlen über:

💳 Überweisung (die gängigste Methode).
💰 Bankkarte (schneller, aber manchmal mit Gebühren).
📱 Elektronische Geldbörsen (PayPal, Skrill usw., je nach Plattform).

4. Auswahl der zu kaufenden ETFs

Es ist wichtig, ETFs auszuwählen, die zu Ihrer Strategie passen. Sie können investieren in:

• Index-ETFs (MSCI World, S&P 500, CAC 40) für einen passiven und diversifizierten Ansatz.
• Sektor-ETFs (Technologie, Gesundheitswesen, erneuerbare Energien), um einen Trend zu fokussieren.
• Anleihen-ETFs für eine defensivere Allokation.
• Dividenden-ETFs, um ein passives Einkommen zu generieren.

5. Eine Kauforder aufgeben

Sobald der ETF ausgewählt ist, müssen Sie eine Kauforder aufgeben. Es gibt verschiedene Arten von Orders:

• Market-Order: Sofortiger Kauf zum aktuellen Preis.
• Limit-Order: Kauf nur, wenn der ETF einen festgelegten Preis erreicht.
• Stop-Order: Kauf wird ausgelöst, wenn der Preis eine bestimmte Schwelle überschreitet.

6. Überwachen und passen Sie Ihr Portfolio an

Die Investition in ETFs erfordert eine regelmäßige Überwachung, um sicherzustellen, dass Ihr Portfolio weiterhin auf Ihre Ziele ausgerichtet ist. Hierzu:

• Analysieren Sie die Performance: Verfolgen Sie die Entwicklung Ihrer ETFs über Ihren Broker oder Tools wie Google Finance.
• Rebalancieren Sie Ihr Portfolio: Passen Sie die Verteilung Ihrer Assets an, wenn ein Sektor zu dominant wird.
• Investieren Sie regelmäßig: Verwenden Sie eine Dollar-Cost-Averaging-Strategie (DCA), indem Sie ETFs in regelmäßigen Abständen kaufen, um das Risiko zu glätten.

Welche Gebühren fallen bei einem ETF-Broker oder -Vermittler an?

Das Investieren in ETFs verursacht Gebühren, die die Rentabilität Ihres Portfolios beeinträchtigen können. Diese Kosten variieren je nach Kontotyp, Zielmarkt und Anlageform. Hier sind die wichtigsten Gebühren, die Sie erwarten können, mit konkreten Beispielen.

1. Die Maklergebühren

Maklergebühren werden für jeden Auftrag zum Kauf oder Verkauf von ETFs erhoben. Sie können fest (Beispiel: 1 pro Auftrag) oder proportional sein (Beispiel: 0,1 % des investierten Betrags). Einige Broker bieten unter bestimmten Bedingungen gebührenfreie ETFs an, wie z. B. einen Sparplan oder einen begrenzten Auftrag pro Monat.

Beispiel für ETF-Brokerage-Gebühren

Kauf eines ETF für 1.000 mit Gebühren von 0,5 % → 5 Gebühren.

Kauf desselben ETF bei einem Broker, der eine kostenlose Order pro Monat anbietet → 0 Gebühren.

2. Die Verwaltungsgebühren von ETFs

Diese Gebühren werden direkt vom Emittenten des ETFs erhoben und beeinflussen die Performance des Fonds leicht. Sie werden als jährlicher Prozentsatz des verwalteten Vermögens ausgedrückt.

Beispiel für ETF-Verwaltungsgebühren

• Ein globaler ETF mit 0,40 % Verwaltungsgebühr verursacht jährliche Kosten von 4 [€] pro 1.000 [€] investiertem Kapital.
• Ein S&P 500 ETF mit 0,07 % kostet nur 0,70 [€] pro 1.000 [€] investiertem Kapital pro Jahr.

3. Die Gebühren für die Währungsumrechnung

Wenn der ETF in Dollar (USD) oder Pfund Sterling (GBP) notiert ist und das Konto in Euro geführt wird, fallen beim Kauf und Verkauf Wechselgebühren an. Diese Gebühren variieren je nach Plattform zwischen 0,1 % und 1 %.

Beispiel für Währungsumrechnungsgebühren

Kauf eines Nasdaq-100 ETF in Dollar für 2.000 , mit einer Wechselgebühr von 0,5 % → 10 Gebühren.

4. Die Inaktivitätsgebühren

Einige Broker erheben Gebühren, wenn über mehrere Monate keine Order ausgeführt wird. Diese Gebühren werden in der Regel nach 6 bis 12 Monaten Inaktivität erhoben und können fix oder proportional zum Kontostand sein.

Beispiel für Inaktivitätsgebühren

• Ein inaktives Konto für 1 Jahr mit einer Gebühr von 10 pro Monat führt zu Kosten von 120 pro Jahr.

5. Die Auszahlungsgebühren

Einige Plattformen erheben Gebühren für die Auszahlung von Geldern auf ein Bankkonto. Diese Gebühren können fix sein (Beispiel: 5 pro Auszahlung) oder proportional (Beispiel: 1 % des ausgezahlten Betrags).

Beispiel für Auszahlungsgebühren

Eine Auszahlung von 500 mit einer festen Gebühr von 5 führt zu Kosten von 1 % des abgehobenen Betrags.

6. Spreads und Overnight-Gebühren (für ETF-CFDs)

Wenn Sie ETF-CFDs handeln, müssen Sie Folgendes berücksichtigen:

• Der Spread: Differenz zwischen Kauf- und Verkaufspreis, die fest oder variabel sein kann.
• Overnight-Gebühren: Werden erhoben, wenn Sie eine gehebelte Position über Nacht halten.

Beispiel für CFD-ETF-Gebühren

• Kauf eines ETF S&P 500 CFDs mit einem Spread von 0,2 % auf eine Position von 1.000 → 2 Gebühren.
• Halten des CFDs für 5 Tage mit Overnight-Gebühren von 0,01 % pro Tag → 0,50 kumulierte Gebühren.

Welche Anlagestrategien gibt es für ETFs?

ETFs bieten zahlreiche Anlagestrategien, die auf verschiedene Anlegertypen zugeschnitten sind. Abhängig von Ihren Zielen (Wachstum, passives Einkommen, Schutz vor Volatilität usw.) sind einige Ansätze besser geeignet als andere.

Hier ist eine zusammenfassende Tabelle der wichtigsten Anlagestrategien für ETFs:

Welche Besteuerung gilt für ETF-Erträge in Deutschland?

Erträge aus ETFs unterliegen in Deutschland der sogenannten Abgeltungsteuer. Dabei spielt es keine Rolle, ob du thesaurierende oder ausschüttende ETFs hältst – entscheidend ist der Ertragstyp (Kursgewinn, Dividende, Vorabpauschale) und der verwendete Kontotyp (z. B. klassisches Wertpapierdepot).

1. Besteuerung von ETFs im Wertpapierdepot

Wenn du ETFs in einem normalen Depot bei einer Bank oder einem Online-Broker hältst, gilt die Abgeltungsteuer:

Beispiel:

Du erzielst mit dem Verkauf eines ETFs einen Gewinn von 2.000 €.

→ Es werden rund 528 € Steuern einbehalten (inkl. Soli, ohne Kirchensteuer).

2. Sparer-Pauschbetrag: Freibetrag für Kapitalerträge

Jeder Anlegerin hat Anspruch auf einen steuerfreien Betrag für Kapitaleinkünfte:

Der Pauschbetrag wird automatisch berücksichtigt, wenn du einen Freistellungsauftrag bei deiner Bank gestellt hast.

Tipp

Ohne Freistellungsauftrag führt der Broker automatisch Abgeltungsteuer ab – selbst wenn du unter dem Freibetrag liegst.

3. Besteuerung ausländischer ETFs & Quellensteuer

Wenn du in ETFs investierst, die in anderen Ländern domiziliert sind (z. B. Irland oder USA), kann eine Quellensteuer auf Dividenden anfallen.

• USA: 15 % Quellensteuer bei korrekt eingereichtem W-8BEN-Formular
• Irland / Luxemburg: In der Regel keine oder sehr geringe Quellensteuer
• Die bereits im Ausland gezahlte Steuer kann unter Umständen auf die deutsche Steuer angerechnet werden.

Beispiel:

Ein US-ETF schüttet 1.000 € Dividende aus → 150 € Quellensteuer in den USA → Du musst in Deutschland nur noch ca. 11 % zusätzlich zahlen (nach Anrechnung).

4. Besteuerung von gehebelten ETFs und CFDs

Bei der Spekulation mit gehebelten ETFs oder dem Handel mit CFDs auf ETFs gilt ebenfalls die Abgeltungsteuer – unabhängig vom Risiko des Produkts.

Beispiel:

Du erzielst 3.000 € Gewinn durch CFD-Trading auf ETFs → ca. 792 € Steuerlast (26,38 %).

Katharina Schmid

Katharina ist Expertin für private Finanzen mit einem Hintergrund in Wirtschaft und Verbraucherschutz. Sie hat an der Ludwig-Maximilians-Universität München Wirtschaftswissenschaften studiert und einen Master in Financial Management an der Universität Mannheim abgeschlossen. Vor ihrer Tätigkeit bei HelloSafe war Katharina als Analystin in einem Fintech-Unternehmen tätig, wo sie sich auf transparente Finanzberatung und digitale Tools zur Budgetplanung konzentrierte. Bei HelloSafe schreibt sie objektive, leicht verständliche Inhalte rund um Versicherungen, Kredite, Sparen und Geldmanagement – mit dem Ziel, jedem Nutzer mehr finanzielle Entscheidungsfreiheit zu geben.